AEX-openingsindicatie: -0,3% | S&P500: -2,2% | Nikkei 225: +1,3%
De highlights van donderdagochtend 17 april:
- De futures duiden op een 0,3% lagere beursopening.
- De Aziatische beurzen bleven redelijk dicht bij huis.
- Stemming in Japan positief na eerste voorzichtige onderhandelingen met Trump.
- Veel cijfers vandaag én een rentebesluit.
Riemen vast, want daar gaan we. Heel veel cijfers, een rentebesluit en vast weer nieuwe handelsperikelen. Laten we snel beginnen.
Basic-Fit: omzetgroei 17% en nieuwe kredietfaciliteit van €200 miljoen
Basic-Fit, dat momenteel wordt belaagd door shorters, meldde een omzetstijging van 17% jaar-op-jaar in het eerste kwartaal. Het aantal leden nam toe met 10% en er kwamen 41 nieuwe clubs bij. De uitbater van fitnessclubs houdt vast aan de prognose die bij de jaarcijfers werd gegeven.
Dat betekent dat het verwacht dit jaar 100 nieuwe clubs te openen en een positieve vrije kasstroom te genereren. Ook wil het bedrijf voor €40 miljoen aan eigen aandelen kopen.
Verder heeft Basic-Fit een nieuwe kredietfaciliteit van €200 miljoen afgesloten bij ABN Amro en Rabobank, met een looptijd tot juni 2026. Dit moet, samen met de huidige kaspositie van Basic-Fit, volgens het bedrijf voldoende zijn om een converteerbare obligatie die in juni volgend jaar afloopt af te lossen.
CM.com: omzetdaling, maar hogere winst en marge (en persbericht opgesteld met eigen AI-platform)
Dan de cijfers van CM.com. Dit bedrijf zag de omzet afgelopen kwartaal met 3% dalen ten opzichte van dezelfde periode vorig jaar. Maar de brutowinst en bijbehorende marge liepen wel op. Ook versnelde de jaarlijks terugkerende omzetgroei naar 8% op jaarbasis. Het concern herhaalde de prognose voor 2025 van een ebitda van €22 tot €27 miljoen.
Overigens meldt CM.com dat het persbericht is opgesteld met behulp van het eerder dit jaar gelanceerde HALO-platform: een AI-platform dat bedrijfsprocessen en taken automatiseert.
Recordomzet voor Fastned
Fastned meldde een recordomzet over het eerste kwartaal en het bedrijf opende het eerste snellaadstation in Italië, waarmee het bedrijf nu in acht landen actief is.
Hogere huurinkomsten voor Wereldhave
Winkelvastgoedbelegger Wereldhave meldde dat de huurinkomsten afgelopen kwartaal 9,4% hoger lagen dan in het eerste kwartaal van 2024. Het directe resultaat nam toe met dubbele cijfers. Detailhandel voor de dagelijks boodschappen maakt inmiddels zo'n 70% van de omzet uit, wat het bedrijf minder kwetsbaar maakt in onzekere tijden.
Alle voormalige Blokkerwinkels hebben een nieuwe huurder gevonden. De bezettingsgraad van 98,5% is meer dan een jaar geleden (95,3%), maar wat minder dan in het vierde kwartaal (96,6%).
Wereldhave verwacht voor dit jaar nog steeds een direct resultaat per aandeel aan de bovenkant van de range van €1,70 tot €1,80. Dat was in het afgelopen kwartaal €0,44, zoals u kunt zien in dit wel zeer uitgebreide cijferstaatje:
Omzetdaling Sligro
Tot slot het cijferstaatje van Sligro, iets beknopter dan dat van Wereldhave. Wat direct opvalt is de omzetdaling. Sligro zegt het tweede kwartaal evenwel 'met vertrouwen' tegemoet te zien, al doet het concern geen concrete voorspelling.
Azië in het groen, vooral Japan
In Azië zagen we vannacht groene koersen. Beleggers leken even de zon te zien schijnen nu president Trump heeft gezegd dat er goede voortgang is gemaakt met een bijeenkomst met een Japanse handelsorganisatie in Washington, gisteren. Beide landen zijn de onderhandelingen over een handelsakkoord gestart. Ook China zegt open te staan voor onderhandelingen, maar wil volgens Bloomberg wel dat het Witte Huis meer respect toont.
In Japan werden ook exportcijfers bekend gemaakt. De export nam in maart met 3,9% toe ten opzichte van een jaar geleden, maar dit was wel minder dan de groei van 4,5% waarop was gerekend en ook een stuk minder dan de groei van 11,4% van februari. Het cijfer is bovendien geflatteerd, want er werd extra veel uit het land verscheept om de verhogingen van de importtarieven voor te zijn. Dat effect loopt er natuurlijk uit.
In Zuid-Korea heeft de centrale bank het belangrijkste rentetarief zoals verwacht ongemoeid gelaten op 2,75%.
De mutaties, geklokt om 08.20 uur:
- Nikkei 225: +1,3%
- TOPIX (Japan): +1,2%
- Shanghai Shenzhen CSI 300: fractioneel lager
- Shanghai Composite index: +0,1%
- Hang Seng (Hongkong): +1,4%
- Kospi (Zuid-Korea): +0,8%
- Nifty 50 (India): +0,7%
Techaandelen hoger in afwachting van cijfers TSMC
Aziatische techaandelen waren in trek, in tegenstelling tot die op Wall Street. Alles en iedereen was wel in afwachting van cijfers van TSMC, die zojuist zijn doorgekomen.
- Alibaba: +3%
- Prosus-deelneming Tencent: +2,2%
- Baidu: +2,9%
- JD.com: +0,7%
- Samsung: +0,8%
- TSMC: -0,9%
- Foxconn: -1,1%
- SK Hynix: +0,3%
- Advantest: +2,9%
- Tokyo Electron: +0,2%
- Softbank: +0,9%
Cijfers TSMC beter dan verwacht, maar garantie tot de deur
De grootste chipfabrikant ter wereld (en een belangrijke klant van ASML) zag de winst afgelopen kwartaal met 60,3% stijgen ten opzichte van dezelfde periode vorig jaar. De omzet was, zoals vorige week al vermeld, met 41,6% omhoog geschoten. De brutomarge kwam uit op 58,8% en dat was meer dan analisten hadden voorspeld (58,1%). Maar het is garantie tot de deur: Trump had aangekondigd met speciale importtarieven voor de chipsector te komen. Dat kan het totale beeld natuurlijk weer omgooien. Het cijferstaatje:
Wall Street eindigt stevig lager
Voor Wall Street was dit een dag om snel weer te vergeten. Alle indices eindigden in het rood door een mix van slecht nieuws uit de chipsector en weinig opbeurende woorden van Jerome Powell, voorzitter van de Federal Reserve. Eerst de slotstanden:
- S&P500: 5.275,70 punten (-2,2%)
- Nasdaq Composite: 16.307,16 punten (-3,1%)
- Dow Jones: 39.669,39 (-1,7%)
- Russell 2000 (smallcaps): 1.858,15 punten (-1,3%)
- SOX-index (chipaandelen): 3.857,17 (-4,1%)
Chipaandelen onder druk
Zoals u kunt zien had vooral de chipindex het zwaar. Dit gold vooral voor Nvidia (-6,9%) en AMD (-7,4%). Beide bedrijven meldden dat ze hoge bedragen moeten afschrijven vanwege door Washington opgelegde exportrestricties van geavanceerde chips richting China. Beide beddrijven hebben een licentie nodig om de chips naar China en enkele andere landen te exporteren.
Bij Nvidia gaat het om de H20-AI-chip. Deze heeft minder rekenkracht dan andere chips van Nvidia, maar de VS zegt te vrezen dat China de chips wil gebruiken in supercomputers, voor militaire doeleinden. Bij AMD betreft het de MI208-chip. Nvidia moet als gevolg van de maatregel in het eerste kwartaal een voorziening nemen van $5,5 miljard AMD noemde een bedrag van $800 miljoen.
Ook een bericht in de New York Times dat Donald Trump overweegt om de Chinese start-up Deep Seek aan te pakken, zette de koers van Nvidia onder druk. De techreus levert immers chips aan DeepSeek.
En dan waren er nog tegenvallende cijfers van ASML (lees: een teleurstellende orderontwikkeling).
Fed-voorzitter ziet signalen groeivertraging
Wat ook niet mee hielp waren uitspraken van Fed-voorzitter Jerome Powell in de Economic Club in Chicago. Hij ziet signalen van een groeivertraging, gaf toe dat de handelstarieven groter waren dan verwacht en dat de tarieven waarschijnlijk zullen leiden tot een hogere inflatie en tragere groei. Dat plaatst de Fed ook voor een lastig dilemma.
Anders dan de ECB heeft de Fed een dubbel mandaat: de centrale bank streeft niet alleen naar prijsstabiliteit (lees: een inflatie van 2%), maar ook naar maximale werkgelegenheid (lees: een werkloosheid van maximaal 4%). Als door de handelsoorlog de inflatie oploopt, maar ook de groei onder druk staat: wat krijgt dan prioriteit?
Omdat nog veel onzeker is, wil de Fed vooralsnog niets doen, om af te wachten hoe een en ander zich zal ontwikkelen. Dit waarschijnlijk tegen het zere been van Trump maar, zo benadrukte Powell, de Fed opereert onafhankelijk. Ook de markt gaat uit van een rentepauze in mei, maar er kan in de komende drie weken natuurlijk nog veel gebeuren.
Hele Magnificent 7 kleurt rood
Naast Nvidia maakten ook alle andere voormalige Magnificent 7-aandelen een flinke duikeling. Bij Alphabet viel de schade nog mee, maar dit bedrijf hangt naar verluidt een boete van meer dan 5 miljard pond in het VK boven het hoofd, vanwege misbruik van zijn marktpositie. De mutaties:
- Tesla: -4,9%
- Amazon: -2,9%
- Apple: -3,9%
- Alphabet -2%
- Microsoft: -3,7%
- Meta: -3,7%
Cijfers wisselend ontvangen
De kwartaalcijfers werden wisselend ontvangen. Beleggers toonden zich tevreden met de omzetgroei van 4% voor Abbott Laboratories en beloonden het met een koerswinst van 2,8%. United Airlines wist ondanks lastige omstandigheden toch winst te boeken, maar werd fractioneel lager gezet. Interactive Brokers moest maar liefst 9% prijsgeven: de fors hogere handelsvolumes leverden minder winst op dan verwacht.
Lees ook ons DOSSIER HANDELSOORLOG: alles wat u moet weten
De indicatoren:
- De Europese beurzen gaan een licht lager opening tegemoet
- In Azië groene koersen, vooral in Japan
- De CBOE VIX (graadmeter van volatiliteit) is weer iets opgelopen naar 32,64 punten.
- De rente op Amerikaanse staatsobligaties met een looptijd van 10 jaar is met 1 basispuntje opgelopen naar 4,29%.
- De Nederlandse tienjaarsrente is met 2 basispunten gedaald naar 2,76%. Dat is 16 basispunten lager dan een week geleden.
- De euro noteert nu 1,1368 ten opzichte van de dollar.
- De goudprijs staat fractioneel lager op $3.339 per troy ounce, maar schommelt nog altijd rond een all-time high.
- De olieprijzen staan circa iets hoger. Een vat WTI-olie kost nu $62,78 en een vaatje Brent-olie $66,14.
- De bitcoinkoers staat 0,5% in de min op $84.259.
Nieuws, agenda en shortposities
Het belangrijkste nieuws sinds het vorige slot in Amsterdam:
- 08:34 Berenberg verhoogt koersdoel Theon
- 08:22 Jefferies verlaagt koersdoel Heineken
- 08:21 Berenberg verlaagt koersdoel ASML
- 08:10 Duitse producentenprijzen dalen licht
- 08:01 Sligro boekt minder omzet
- 07:56 Omzet Basic-Fit trekt flink aan
- 07:50 Fastned boekt recordomzet
- 07:36 NSI bevestigt outlook na sterke jaarstart
- 07:22 Meer huurinkomsten voor Wereldhave
- 07:20 Inpost doet overname in het VK
- 07:16 CM.com haalt meer winst uit lagere omzet
- 16 apr Powell trekt Wall Street dieper in het rood
- 16 apr Olieprijs hoger gesloten
- 16 apr Shurgard gaat nieuwe opslagfaciliteit bouwen in Den Haag
- Alle nieuwsberichten bekijkt u hier
Wilt u op de hoogte zijn van het laatste nieuws, check dan ook het overzicht van IEX van het belangrijkste nieuws in de ochtendbladen. Dit vindt u hier.
Dit zijn de 10 meest geshorte aandelen volgens FinAristo.
En in deze aandelen vindt de meeste shortselling-activiteit plaats:
Agenda: rentebesluit ECB en cijfers Netflix
Bent u al een beetje bijgekomen van de cijferregen in de vroege ochtend? Vanmiddag verschuift de hectiek naar Frankfurt, waar de ECB een besluit neemt over de rente. De term 'rente' is een beetje verwarrend, want de ECB beslist over maar liefst drie verschillende rentetarieven:
- depositorente: de rente die banken ontvangen als ze geld stallen bij de ECB
- herfinancieringsrente (refirente): de rente die banken moeten betálen als ze geld lenen van de ECB
- marginale beleningsrente: de rente waartegen banken één dag (overnight) geld kunnen lenen van de ECB.
De rente waar de financiële markten vooral op letten, is de depositorente. De markt gaat er in grote meerderheid van uit dat de ECB de rente opnieuw met 25 basispunten verlaagt, naar in dit geval 2,25%.
Met de inflatie in de eurozone gaat het langzaam de goede kant op. Gisteren bleek dat deze was gedaald naar 2,2% op jaarbasis. De voor de ECB belangrijke kerninflatie (exclusief volatiele prijzen van voedingsmiddelen en energie) was nog iets harder gezakt: van 2,6% in februari naar 2,4% in maart.
Beide cijfers zijn duidelijk op de terugtocht, maar liggen nog altijd boven de doelstelling van 2% van de ECB.
Maar waar ECB-voorzitter Christine Lagarde waarschijnlijk meer van wakker ligt is de ontketende handelsoorlog, die de inflatie opnieuw kan doen opvlammen en de economische groei van de eurozone onder druk kan zetten. Het beleid van Trump is zo grillig en de implicaties zo onzeker, dat u van het begeleidende commentaar weinig concreets hoeft te verwachten.
Verder verschijnen vanavond na sluiting van Wall Street nog cijfers van Netflix. Het aandeel PostNL gaat ex-dividend.
Verder staan er cijfers op stapel van
09:00 PostNL €0,04 ex-dividend
10:00 ForFarmer jaarvergadering
10:30 Nedap jaarvergadering
13:00 ManpowerGroup Q1-cijfers (VS)
13:30 Heineken jaarvergadering
14:15 Europese Centrale Bank rentebesluit (eur)
14:30 Steunaanvragen wekelijks (VS)
14:30 Woningbouw en bouwvergunningen maart (VS)
14:45 Europese Centrale Bank toelichting Lagarde (eur)
18:00 Econocom Q1-cijfers
22:00 Netflix Q1-cijfers (VS)
U bent weer bijgepraat. Veel succes en vooral plezier vandaag!