AEX-openingsindicatie: +0,05% | S&P500: +0,3% | Nikkei 225: gesloten
De highlights van maandagochtend 3 november:
- De AEX gaat een licht hogere opening tegemoet
- Records in Seoul
- PostNL ziet omzet én verlies toenemen
- Bitcoin onder druk
- Inkoopdata en cijfers Theon en Palantir op de rol
- Rest van de week komen er weer veel cijfers
Goedemorgen, de futures kleuren groen, maar het houdt niet over: we moeten het doen met twee cijfers achter de komma. We hebben resultaten van PostNL, een vertraagd jaarverslag van Ebusco (zonder oordeel van de controlerend accountant) en vanavond nog rapportages van Theon en Palantir, waarover verderop meer.
De nucleaire optie van Trump
De Amerikaanse shutdown is inmiddels de 33e dag ingegaan en er is nog geen begin van een eind. President Trump probeert een doorbraak te forceren door de stemregels aan te passen (de 'nucleaire optie'). Door de zogeheten filibuster kan een minderheid van senatoren wetgeving blokkeren of vertragen, tenzij ten minste 60 van de 100 senatoren het debat willen beëindigen en verder willen gaan met de stemming. Met het voorstel van Trump zou de begroting met een gewone meerderheid kunnen worden goedgekeurd, waardoor de Democraten aan het kortste eind zouden trekken.
PostNL: omzet stijgt, maar verlies ook
We beginnen ons rondje langs de velden bij PostNL. De resultaten zien er op het eerste oog niet denderend uit. Eerst het cijferstaatje:
Zoals u kunt zien staan veel cijfers tussen haakjes. De omzet is gestegen, maar minder hard dan analisten hadden verwacht (analisten rekenden op €770 miljoen en het werd €762 miljoen). Het genormaliseerde bedrijfsresultaat is verder gedaald naar -€21 miljoen. De pakketvolumes - waar PostNL het vooral van moet hebben - zijn minder hard gestegen dan verwacht (met 1%, terwijl analisten gemiddeld rekenden op +2,2%). De postvolumes zijn wel minder sterk gedaald dan vooraf gevreesd werd (met 5%, tegen een verwachte daling van 8%).
De prognose voor 2025 blijft wel intact (genormaliseerde EBIT in lijn met die van 2024 (€53 miljoen) en een negatieve vrije kasstroom van €10 tot €50 miljoen). Het is nog niet zeker of PostNL dividend kan uitkeren, maar het bedrijf heeft wel de 'intentie' om dat te doen.
Record beurs Zuid-Korea
Dan gaan we door naar Azië. De Japanse beurs was vannacht gesloten vanwege Culture Day. De overige beurzen noteren overwegend hoger. In Zuid-Korea worden nieuwe records gebroken, geholpen door de chipsector. Dit weekend bleek dat de export van Zuid-Korea in oktober 3,6% hoger was dan een jaar geleden. Het land moet het vooral hebben van de uitvoer van halfgeleiders: deze was met maar liefst 25,4% gestegen.
In China wees de inkoopmanagersindex voor de Chinese industrie van S&P Global en RatingDog op een groeivertraging: de index daalde van 51,2 punten in september naar 50,6 in oktober.
In Australië is de tweedaagse vergadering van de Reserve Bank of Australia begonnen. De centrale bank zal de rente naar verwachting handhaven op 3,6%, nu de inflatie weer verder is toegenomen (naar 3,2% op jaarbasis).
De koersen op de Aziatische beurzen, geklokt om 8.00 uur:
- Nikkei 225: gesloten
- TOPIX (Japan): gesloten
- Shanghai Shenzhen CSI 300: +0,2%
- Shanghai Composite index: +0,5%
- Hang Seng (Hongkong): +1,1%
- Kospi (Zuid-Korea): +2,9%
- Nifty 50 (India): fractioneel lager
- ASX 200 (Australië): +0,15%
Koerssprong SK Hynix
Techaandelen lagen er wisselend bij. Vooral de dubbelcijferige koerssprong van SK Hynix valt op. Het aandeel zit stevig in de lift na de recordcijfers van afgelopen week. Ook landgenoot Samsung is in trek.
- Alibaba: -1,2%
- Prosus-deelneming Tencent: -0,2%
- Baidu: +1,5%
- JD.com: +0,1%
- Semiconductor Manufacturing International (grootste chipfabrikant van China): -3,3%
- TSMC: +0,7%
- SK Hynix: +10,9% (!)
- Samsung: +3,4%
Plussen op Wall Street en oktober was prima beursmaand
Wall Street ging vrijdag aarzelend uit de startblokken, maar wist er toch dagwinsten uit te slepen. Ook de oktobercijfers zijn positief: de S&P500 en de Dow Jones-index stegen met zo'n 2% en de Nasdaq liep zelfs met meer dan 4% op. De slotstanden:
- S&P500: 6.840,20 punten (+0,3%. Week: fractioneel lager. Ytd: +16,6%)
- Nasdaq Composite: 23.724,96 punten (+0,6%. Week: +0,8%. Ytd: +23%)
- Dow Jones-index: 47.562,87 punten (+0,1%. Week: +0,3%. Ytd: +12,2%)
- SOX-index (chipaandelen): 7.228,66 punten (+0,2%. Week: +1,8%. Ytd: +43,9%)
- Russell 2000-index (smallcaps): 2.479,38 punten (+0,5%. Week: -1,9%. Ytd: +11,1%)
Amazon in de spotlights, Apple onder druk
Beleggers verwerkten een flinke stroom cijfers, waarbij vooral Amazon de spotlights op zich gericht kreeg. Het techbedrijf overtrof de verwachtingen voor omzet en winst per aandeel. Vooral cloudtak AWS groeide sterk. De techreus rekent op nog meer groei in de laatste maanden van dit jaar. De analyse van Ivo Breukink vindt u hier.
Apple daarentegen werd 0,4% lager gezet. Dit techbedrijf rapporteerde een recordomzet van meer dan $102,5 miljard en de omzetprognose voor het lopende kwartaal - waarin de feestdagen vallen - was beter dan voorzien (met dank aan het succes van de nieuwe iPhone 17). Maar beleggers hadden er kennelijk meer van verwacht.
Koerswinst voor Strategy, Coinbase, Reddit en Netflix
Ook de cijfers van Chevron en Exxon Mobil werden verschillend ontvangen. Chevron ging 2,7% hoger de dag uit. De oliereus zag in Q3 de winst op jaarbasis dalen, maar op kwartaalbasis stijgen. En de productie lag op een recordniveau. De koers van ExxonMobil daalde met 0,3%, ondanks een winststijging, verhoging van het kwartaaldividend en verbetering van de operationele kasstroom.
Bitcoinopkoper Strategy rapporteerde een winst per aandeel van $8,42, terwijl het concern vorig jaar nog rode cijfers schreef. Dat werd gewaardeerd: de koers steeg met 5,9%.
Ook cryptobedrijf Coinbase (+4,9%) werd beloond voor de kwartaalcijfers. De omzet zat stevig in de lift, dankzij hogere handelsvolumes. En de winst explodeerde.
Social media-platform Reddit zag de koers met 7,5% omhoog schieten na cijfers.
Netflix eindigde 2,7% hoger nadat het bedrijf een aandelensplitsing aankondigde van 1:10. De streamingdienst hoopt dat het aandeel zo beter beschikbaar wordt voor werknemers die deelnemen aan het bedrijfsoptieplan. Maar waarschijnlijk reageerden beleggers ook op het bericht van Reuters dat Netflix overweegt om een bod uit te brengen op de studio- en streamingactiviteiten van Warner Bros.
De indicatoren:
- De futures duiden op een voorzichtig hogere start van de beursweek in Europa.
- De Aziatische beurzen zijn de beursweek redelijk positief begonnen. Japan was dicht.
- De CBOE VIX-index (graadmeter van de volatiliteit) is gestegen naar 17,44 punten.
- De rente op Amerikaanse staatsobligaties met een looptijd van tien jaar bedraagt 4,10%: 6 basispunten meer dan een week geleden.
- De Nederlandse tienjaarsrente bedraagt 2,79%.
- De euro noteert 1,1538 ten opzichte van de dollar.
- De goudprijs is met 0,3% gestegen naar $4.015 per troy ounce: $70 lager dan een week geleden.
- De olieprijzen staan circa 0,7% hoger. Een vat WTI kost $61,28 en een vat Brent-olie uit de Noordzee $65,08. Dit weekend hebben de Opec-landen besloten tot een bescheiden productieverhoging in december (van 137K vaten per dag, evenveel als in de maanden ervoor). In het eerste kwartaal van 2026 moet de productie gelijk blijven. Dat er geen grote productieverhogingen zijn afgesproken, kan de olieprijzen een impuls geven.
- Bitcoin koerst 2% lager op $107.427: circa $9.000 lager dan vorige week.
Nieuws, shorts en agenda
Hieronder ziet u het belangrijkste nieuws van deze ochtend en afgelopen weekend, waaronder cijfers van Ebusco:
- 07:55 AEX start handelsweek licht hoger
- 07:54 Ryanair vervoert meer passagiers
- 07:53 Ebusco rondt cijfers 2024 af
- 07:42 Detailhandel zet meer om
- 07:20 Verlies PostNL neemt toe
- 07:15 Aziatische beurzen noteren voorzichtig in het groen
- 07:09 Groei Nederlandse industrie valt terug
- 06:58 Europese beurzen openen naar verwachting hoger
- 06:53 Groeivertraging voor Chinese industrie
- 06:48 Beursagenda: Nederlandse bedrijven
- 06:48 Beursagenda: buitenlandse fondsen
- 06:48 Beursagenda: macro-economisch
- 02 nov OPEC kiest voor stabiele productie
- 02 nov Verwachting : winstgevendheid PostNL niet verbeterd
- 02 nov Winstgevendheid Berkshire van Buffett blijft sterk
- 02 nov Focus op banenrapport ADP nu shutdown voortduurt
- 02 nov Financials aan kop in drukke cijferweek
- 02 nov Vooruitblik: de weg naar 1000 punten ligt open en let extra goed op tech
- Alle nieuwsberichten bekijkt u hier
Dit zijn de 10 meest geshorte aandelen volgens FinAristo.
En in deze aandelen vindt de meeste shortselling-activiteit plaats, een flinke lijst ditmaal:
Agenda vandaag: inkoopdata en cijfers Theon en Palantir
Het belooft een allerminst saaie dag te worden. Na sluiting van de Amsterdamse beurs opent Theon de boeken. De fabrikant van nachtkijkers profiteert van de toegenomen defensie-uitgaven in Europa en haalde de afgelopen maanden enkele grote contracten binnen. Onlangs kwam het bedrijf met het verrassende bericht dat het voor afgerond €269 miljoen een flink belang (van 9,8%) heeft genomen in een belangrijke toeleverancier: het Franse Exosens (waar Delft Electronic Products sinds 2005 deel van uitmaakt), dat elektro-optische technologie voor defensie en industrie maakt. Die deal riep bij analist Teun Verhagen nogal wat vragen op.
Als Wall Street is gesloten (omdat daar ook de wintertijd is ingegaan is dat weer om 22 uur), is Palantir aan de beurt. Die cijfers staan vaak garant voor veel koersspektakel. De naam Palantir verwijst naar de gluursteen uit The Lord of the Rings waarmee Sauron op andere plekken kon kijken. Dat is wat het Amerikaanse techbedrijf ook doet, maar dan in een modern jasje: het ontwikkelt software die tal van ogenschijnlijk onsamenhangende gegevensbronnen aan elkaar knoopt voor big data-analyse. Dat doet Palantir voor een brede waaier van klanten, variërend van het leger en inlichtingendiensten tot bedrijven in de zorg- en energiesector.
Het gaat het bedrijf voor de wind. In augustus verhoogde het concern voor de tweede keer dit jaar de omzetprognose voor 2025, omdat het aanhoudend sterke vraag verwacht naar zijn aan AI gerelateerde diensten vanuit bedrijven en overheden. Het data-analyse- en defensiesoftwarebedrijf profiteert van de focus van de Amerikaanse president Donald Trump op nationale veiligheid en een verschuiving in het inkoopproces van software door het Pentagon naar commerciële en 'niet-traditionele' aanbieders. Zo werd in augustus bekend dat het Amerikaanse leger mogelijk voor tot $10 miljard aan diensten bij Palantir kan afnemen in de komende tien jaar. Het bedrijf kondigde daarnaast onlangs grote deals aan met Nvidia en Boeing.
Analisten houden voor het derde kwartaal rekening met een omzet van $1,09 miljard: 50,7% meer dan in dezelfde periode vorig jaar. De aangepaste winst per aandeel bedraagt volgens de consensus $0,17.
De koers is flink opgelopen op die hooggespannen verwachtingen: ytd staat er +166,6% op het bord en in de afgelopen 12 maanden is de koers met maar liefst 384% opgelopen:
Op het macro-economische vlak wordt uitgekeken naar een serie inkoopmanagersindices voor de industrie voor oktober. Het Nederlandse cijfer is al geweest en geeft een groeivertraging aan. De index daalde van 53,7 punten in september naar 51,8 punten in oktober. Het voorlopige cijfer van de eurozone wees op een omslag van krimp naar groei: de index steeg verrassend naar 50 punten, tegen 49,8 punten in september.
De Amerikaanse index van S&P Global gaf een groeiversnelling aan (van 52 punten naar 52,2 punten). ISM komt ook met een meting. Hiervan is nog geen voorlopig cijfer bekendgemaakt. In september kwam de index uit op 49,1 punten. Dat was meer dan in augustus, maar wel de zevende maand op rij dat sprake was van krimp (het omslagpunt ligt op 50 punten: een cijfer eronder duidt op krimp, een cijfer erboven duidt op groei).
Agenda rest van de week: Philips, Rheinmetall, AMD, Ahold-Delhaize, ArcelorMittal, Novo Nordisk en nog veel meer
Ook na vandaag hoeft u zich niet te vervelen. De drukste week van het cijferseizoen ligt achter ons, maar er zijn nog meer dan genoeg kwartaalrapportages waar de markt op kan aanslaan. In de uitgebreide Vooruitblik van gisteren heeft u daar alles over kunnen lezen.
In Nederland openen grote jongens als Philips, Ahold Delhaize, ArcelorMittal, Wolters Kluwer en IMCD de boeken over het afgelopen kwartaal, maar ook smaakmakers als Alfen, Pharming, Aperam, InPost, Brunel en Sif. In het buitenland zijn naast Palantir ook blue chips als AMD, Rheinmetall, Super Micro Computer, Qualcomm, Novo Nordisk, BMW, Pfizer, Uber, BP en Airbnb aan de beurt.
Strategie-update KPN en jaarvergadering Tesla
Verder geeft KPN woensdag een strategie-update waarin bekend wordt wat de plannen zijn voor de periode ná 2027. Volgens analist Teun Verhagen is de belangrijkste vraag wat het telecombedrijf denkt te gaan doen met de vrije kasstroom als de grootste investeringen in de uitrol van het glasvezelnetwerk achter de rug zijn. 'Momenteel keert KPN nog alle vrije kasstroom uit als dividend of via de inkoop van eigen aandelen. Houdt het bedrijf hieraan vast, dan lonken uiterst riante beloningen voor aandeelhouders', zo valt in zijn recente analyse te lezen.
Tesla organiseert donderdag de jaarvergadering, waar belangstellenden voor moeten loten om erbij te kunnen zijn. Op de agenda staat onder andere het royale beloningspakket van Elon Musk en de wijziging van de statuten, vanwege de verhuizing van de statutaire zetel van Delaware naar Texas.
ADP-rapport als surrogaat voor het grote banenrapport
Er volgen nog twee rentebesluiten: van de Bank of England en de centrale bank van Australië. Ook de macro-economische agenda is goed gevuld, met onder andere inkoopmanagersindices voor de diensten en het Amerikaanse banenrapport van loonstrookjesverwerker ADP.
Aan dat laatste cijfer hangt nu extra gewicht omdat de publicatie van het maandelijkse non-farm Payroll Report misschien voor de tweede keer op rij wordt verhinderd vanwege de shutdown. Het vorige ADP-rapport duidde op een duidelijke afkoeling van de Amerikaanse arbeidsmarkt: een banenkrimp van 32.000 in september en ook krimp in augustus (met 3.000 arbeidsplaatsen, terwijl aanvankelijk een groei van 54K werd gemeld).
Hieronder ziet u de volledige weekagenda:
MAANDAG 3 NOVEMBER
- 00:00 Japanse beurs gesloten
- 06:30 Omzet detailhandel september (NL)
- 07:00 PostNL cijfers derde kwartaal
- 03:45 Inkoopmanagersindex industrie Caixin - Oktober (Chi)
- 08:00 Ryanair cijfers tweede kwartaal (VK)
- 09:00 Inkoopmanagersindex industrie oktober (NL)
- 09:50 Inkoopmanagersindex industrie oktoberdef. (Fra)
- 09:55 Inkoopmanagersindex industrie oktober def. (Dld)
- 10:00 Inkoopmanagersindex industrie oktober def. (eurozone)
- 10:30 Inkoopmanagersindex industrie oktober def. (VK)
- 13:00 BioNTech cijfers derde kwartaal (Dld)
- 15:45 Inkoopmanagersindex industrie - Oktober def. (VS)
- 16:00 Inkoopmanagersindex industrie ISM - Oktober (VS)
- 16:00 Bouwuitgaven september (VS)*
- 18:00 Theon cijfers derde kwartaal
- 22:00 Palantir cijfers derde kwartaal (VS)
DINSDAG 4 NOVEMBER
- 00:30 Inkoopmanagersindex industrie oktober (Jap)
- 06:30 Reserve Bank of Australia rentebesluit (Aus)
- 07:00 Philips cijfers derde kwartaal
- 07:00 Wereldhave cijfers derde kwartaal
- 08:00 BP cijfers derde kwartaal (VK)
- 13:00 Ferrari cijfers derde kwartaal (Ita)
- 13:00 Harley-Davidson cijfers derde kwartaal (VS)
- 13:00 Pfizer cijfers derde kwartaal (VS)
- 13:00 Spotify cijfers derde kwartaal (Zwe)
- 13:00 Uber cijfers derde kwartaal (VS)
- 13:00 Yum Brands cijfers derde kwartaal (VS)
- 14:30 Handelsbalans september (VS)*
- 16:00 Fabrieksorders september (VS)*
- 16:00 Vacatures september (VS)*
- 19:00 Alfen cijfers derde kwartaal
- 22:00 Advanced Micro Devices cijfers derde kwartaal (VS)
- 22:00 Beyond Meat cijfers derde kwartaal (VS)
- 22:00 Super Micro Computer cijfers eerste kwartaal (VS)
WOENSDAG 5 NOVEMBER
- 00:00 KPN strategie update
- 03:45 Inkoopmanagersindex diensten Caixin oktober (Chi)
- 07:00 BMW cijfers derde kwartaal (Dld)
- 07:00 Siemens Healthineers jaarcijfers (Dld)
- 07:00 Novo Nordisk cijfers derde kwartaal (Dee)
- 07:00 Ahold Delhaize cijfers derde kwartaal
- 07:00 Vopak cijfers derde kwartaal
- 07:00 ArcelorMittal cijfers derde kwartaal
- 07:00 BAM cijfers derde kwartaal
- 07:00 Banijay cijfers derde kwartaal
- 07:00 CTP cijfers derde kwartaal
- 07:00 ForFarmers cijfers derde kwartaal
- 07:00 IMCD cijfers derde kwartaal
- 07:00 Pharming cijfers derde kwartaal
- 07:15 Air France-KLM cijfers derde kwartaal
- 08:00 Wolters Kluwer cijfers derde kwartaal
- 08:00 Fabrieksorders september (Dld)
- 09:50 Inkoopmanagersindex diensten oktober def. (Fra)
- 09:55 Inkoopmanagersindex diensten oktober def. (Dld)
- 10:00 Inkoopmanagersindex diensten oktober def. (eur)
- 10:30 Inkoopmanagersindex diensten oktober def. (VK)
- 11:00 Producentenprijzen september (eur)
- 13:00 Hypotheekaanvragen - wekelijks (VS)
- 13:00 McDonald's cijfers derde kwartaal (VS)
- 14:15 Banenrapport ADP oktober (VS)
- 15:45 Inkoopmanagersindex diensten oktober def. (VS)
- 16:00 Inkoopmanagersindex diensten ISM oktober (VS)
- 16:30 Olievoorraden - wekelijks (VS)
- 22:00 AMC Entertainment cijfers derde kwartaal (VS)
- 22:00 DoorDash cijfers derde kwartaal (VS)
- 22:00 Lyft cijfers derde kwartaal (VS)
- 22:00 Qualcomm cijfers vierde kwartaal (VS)
- 22:00 Snap cijfers derde kwartaal (VS)
- 22:00 Galapagos cijfers derde kwartaal
DONDERDAG 6 NOVEMBER
- 00:00 Theon Beleggersdag
- 00:30 Inkoopmanagersindex diensten oktober (Jap)
- 07:00 Commerzbank cijfers derde kwartaal (Dld)
- 07:00 Eutelsat Communications cijfers eerste kwartaal (Fra)
- 07:00 Rheinmetall cijfers derde kwartaal (Dld)
- 07:00 Zalando cijfers derde kwartaal (Dld)
- 07:15 Air France-KLM cijfers derde kwartaal (Fra)
- 08:00 Industriële productie september (Dld)
- 08:00 AstraZeneca cijfers derde kwartaal (VK)
- 11:00 Detailhandelsverkopen september (eur)
- 13:00 Bank of England Rentebesluit (VK)
- 13:00 ConocoPhillips cijfers derde kwartaal (VS)
- 13:00 DuPont cijfers derde kwartaal (VS)
- 13:00 Moderna cijfers derde kwartaal (VS)
- 14:30 Steunaanvragen - wekelijks (VS)*
- 14:30 Arbeidskosten derde kwartaal vlpg (VS)*
- 16:00 Groothandelsvoorraden september (VS)*
- 18:00 Euronext cijfers derde kwartaal
- 22:00 Airbnb cijfers derde kwartaal (VS)
- 22:00 Tesla Jaarvergadering (VS)
VRIJDAG 7 NOVEMBER
- 04:00 Handelsbalans oktober (Chi)
- 06:30 Consumptie huishoudens september (NL)
- 07:00 Aperam cijfers derde kwartaal
- 07:00 InPost cijfers derde kwartaal
- 07:00 Sif cijfers derde kwartaal
- 07:00 Daimler Truck cijfers derde kwartaal (Dld)
- 07:30 Brunel cijfers derde kwartaal
- 08:00 Handelsbalans september (Dld)
- 14:30 Banengroei en werkloosheid oktober (VS)*
- 16:00 Consumentenvertrouwen (Universiteit van Michigan) november vlpg (VS)
* Deze publicaties verschijnen mogelijk niet vanwege de overheidssluiting in de VS
Dat was het voor nu; u bent weer volledig bijgepraat. Ik wens u veel plezier vandaag!