Pharming plaatst met succes converteerbare lening
dinsdag 14 januari 2020 14:53
(ABM FN-Dow Jones) Pharming heeft 125 miljoen euro aan converteerbare obligaties geplaatst en lost met deze nieuwe lening een oude lening van 56 miljoen dollar aan Orbimed af. Dat maakte het Leidse biotechbedrijf dinsdag bekend.
De financiering van Pharming wordt hierdoor verlengd voor de periode waarin het bedrijf verwacht marktgoedkeuring te krijgen voor de meeste producten die in ontwikkeling zijn.
Zoals dinsdagochtend al was aangekondigd, werden de stukken geplaatst bij institutionele beleggers buiten de Verenigde Staten, Japan, Australië en Zuid-Afrika.
CEO Sijmen de Vries van Pharming wees erop dat de obligatie de belangen van de huidige aandeelhouders niet verwatert.
De conversieprijs is vastgesteld op 2,003 euro, wat 40 procent hoger is dan de actuele koers van 1,4306 euro.
Pharming mag onder bepaalde voorwaarden een deel van de lening vervroegd aflossen in 2023.
De vervaldatum van de lening is 21 januari 2025. De obligaties worden verhandelbaar in Frankfurt.
Bron: ABM Financial News